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大谦视野——第41期

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整个周末，资本圈都在热议蔚来！

1月9日，蔚来举办的“2020 NIO Day”上，蔚来接连放了几个大招，除了推出首款轿车ET7、发布蔚来自动驾驶NAD系统之外，蔚来还发布了首款容量高达150kWh，续航1000公里的固态电池。一时间，引爆资本圈。包括中信建投在内的多家券商，周末都紧急召开了电话会议。

值得注意的是，此次发布会对于固态电池的供应商只字未提。从国内的电池厂商来看，市值超过9000亿的宁德时代拥有技术储备，但此前该公司曾表示，全固态量产要到2030年，而蔚来ET7将于2022年第四季上市。其实，有三家厂商的固态电池技术已经比较成熟，那就是赣锋锂业、台湾辉能和清陶能源。

美股龙头QuantumScape去年11月上市之后，在短短1个月内，股价飙升13倍。 那么，接下来A股哪些股票又要发疯？宁德时代又慌不慌呢？

周末刮起蔚来旋风

1月9日，蔚来在NIO Day上发布150kWh固态电池，计划2022年四季度交付。新车采用固液电解质、无机预锂化工艺的硅碳负极及纳米级包覆工艺的超高镍正极，实现50%的能量密度提升，达到360Wh/kg，容量高达150kWh，续航1000公里。搭载数字钥匙，百公里加速3.9秒。

新车ET7将搭载Innovusion的量产激光雷达，采用120度超广视角，1.550nm激光，具备500m探测距离。

搭载70瓦电池ET7补贴前售价44.8万元，搭载100瓦电池ET7补贴前售价50.6万元。ET7首发版搭载100瓦电池，补贴前售价52.6万。Baas方案补贴前售价均为37.8万元，70瓦电池月费980元，100瓦电池月费1480元。

当前车企搭载主流产品均为液态锂电池，而固态电池将液态电解质替换为固态电解质，能大幅降低热失控风险；通过采用金属锂负极，能将电池能量密度提升70%以上。此前，关于固态电池的报道并不多，比较常见于报端的是丰田，没成想蔚来突然放了一颗“卫星”。

固态电池技术的发布引起资本圈高度关注，许多机构皆就此召开了电话会议。比较有意思的是， 一些机构的观点依然是：固态电池是行业发展方向，但目前仍处于实验室阶段，电池的综合性能（特别是循环寿命）及成本尚不具备量产条件，预计2025年前半固态电池量产，2030年前全固态电池有望量产，应用领域将逐步从军工、航天，拓展至新能源车。

哪些公司有戏？

新沃基金曾表示，新能车的痛点之一是电池问题，而最终要解决电池的能量密度问题，消灭里程焦虑，最后的方案一定是固态电池。

在此次蔚来发布会上，对于固态电池供应商只字未提。蔚来李斌在回应媒体时称，固态电池供应商不方便披露，但一定是最好最先进，能量产的技术。

那么，究竟是哪家公司呢？国内最好的新能车电池生产厂商是 宁德时代 ，目前该公司市值已经超过9000亿元人民币，虽然其估值也来到了非常高的水平。此前，有媒体报道，宁德时代于2019年底曾表示，公司进行全固态电池的研发工作，也制作出了样品，但是要完全商品化还需要10年时间。不过，并非没有其他公司释放过固态电池量产的信号。

丰田 曾表示将在东京奥运会上推出首款搭载固态电池的电动汽车， 辉能科技 则表示已经开始量产固态电池，2025年可完成全球布局，动作非常迅速。

据天风证券研报， 台湾辉能 选择了氧化物电池技术路线。当前，辉能在中国台湾设有40MWh的中试线产能。产业化时间为2021年，其桃园G2线（GWh级）量产后产能将达1-2GWh。

此外，内地 赣锋锂业 的氧化物固态电池科技逐渐成熟。赣锋锂业第一代2亿瓦时的固态电池中试线已经顺利投产，产品性能全面达到公司固态电池研发团队研制样品的水平。

清陶能源 也选择了氧化物固态电池的路线。2018年11月,清陶发展建成全国首条可量产固态锂电池产线，并正式投产，该项目一期固态电池产能为1GWh，2019年底投产；二期产能9GWh，2020年6月底开工建设，此后两年内投产。

风很大，炒不炒？

从资本圈、朋友圈的反应来看，此次固态电池的风并不小。那么，会不会炒呢？

从美股市场来看，已经有一只股票被疯狂炒作过，那就是QuantumScape Corp。 资料显示，该公司是开发用于电动汽车的下一代固态锂金属电池的领导者。该公司的使命是革新能源储存，以实现可持续的未来。去年公司通过并购Kensington Capital Acquisition上市，合并后公司的企业价值估计为33亿美元。不到1个月之后，该股市值已涨到超过477亿美元，涨幅高达13倍。据悉，比尔·盖茨也投资了该公司。

在蔚来消息发布之后，有专家称，固态电池确实有高续航的优势，但最大的硬伤就是不能快充。原因是固态电解质电导率比电解液低10倍以上，快充性能不佳。不过，从QuantumScape Corp早前的测试来看，其电池可以在15分钟内充电到80%的容量，并且能量密度几乎是高端商用锂电池的两倍。

东吴证券认为，蔚来搭载的150kwh电池或为半固态电池，采用超高镍正极+预锂化硅碳负极+固液电解质（固态+液态）+隔膜，属于液态至固态电池的过渡性技术，对碳酸锂、高镍正极、硅碳负极、碳纳米管等需求拉动明显，对其他锂电池材料影响整体不大。

国元证券表示，固态电池作为下一代发展方向，除了向固态电解质过渡以外，负极匹配高能量密度将从石墨/硅负极过渡到预锂化负极、富锂复合负极及金属锂负极，大幅增加锂用量。目前，产业界普遍认为全固态电池完全商用尚有一段距离，半固态电池或率先加快商用。当前国内北京卫蓝、江苏清陶、宁波锋锂、台湾辉能等主流产品仍是以固液混合电池为主。

值得注意的是，2020年风光无限的QuantumScape Corp股价目前已经腰斩，且有分析师给出了28美元的目标价，该股历史最高价为132.73美元，最新收盘价为56.79美元。

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短视频国家队来了！央视频平台成立！

短视频，这个视频行业最大的风口，终于迎来了国家队的强势进驻。然而，此时非彼时，想在这个风口站住脚，谈何容易？

如果把短视频行业看作一个江湖，那么在即将过去的一年，这个江湖从巨头纷争的战国时代逐渐进入到了“南抖音北快手，中间有个火山口”的三足鼎立态势，仿佛江湖格局已定。

然而，在临近年底的时候，一则重磅消息让平静的江湖波澜再起，中央广播电视总台倾全力打造的“央视频”即将上线。这个被看作“短视频国家队”的新平台，将如何重新定义短视频，成了短视频江湖2019年的最大悬念。

  6月，在全国各大招聘网站，一则招聘信息悄然上线，几百人的招聘岗位引来了上万人的积极响应，发出这张英雄帖的是中央广播电视总台，这是总台成立之后最大规模的一次社会招聘，他们中的一部分人，将参与到一项计划，建设国家级“5G新媒体平台”——央视频，此刻，他们并不知道，这个平台或许将打破短视频江湖的格局。
  ▲央视频相关招聘信息
  在广发英雄帖的同时，总台5G+4K+AI的布局早已开始，去年国庆，总台4K超高清频道正式开播。新年伊始，总台和电信、移动、联通、华为签署框架协议，与腾讯、阿里、百度密集交流，一系列的大动作，目的就是建设好国家级5G新媒体平台。
  ▲总台和电信、移动、联通、华为签署框架协议

种种迹象显示，这将是一个引爆行业的大新闻，然而，时至今日，外界对于这个平台依然知之甚少，央视一贯的低调风格引发外界纷纷猜测。这究竟是一个什么样的平台？

  在招聘信息中有一段简单的介绍，“央视频”是中央广播电视总台基于5G+4K+AI等新技术，打造的总台综合性视听新媒体旗舰平台。在形态上以短视频为主，兼顾长视频。

  短视频，这个视频行业最大的风口，终于迎来了国家队的强势进驻。然而，此时非彼时，想在这个风口站住脚，谈何容易？

  北京CBD，这是北京最著名的商务区，央视大楼是其中最具标志性的建筑。“央视频”的办公地点就在这栋建筑的30层，从这里望下去，可以清晰地俯瞰整个CBD。曾几何时，央视在视频领域的地位也是如此，然而，随着移动互联网的高速发展，催生出一大批商业化互联网平台，舆论生态、媒体格局、传播方式发生深刻变化。

  2018年，短视频迎来爆发期，这一年，今日头条旗下抖音一夜爆红，用户数量以几何级暴增，目前，抖音、快手两大头部平台几乎统治了短视频的江湖。
  
  近五年，短视频平台在技术和资本的加持下，一路高歌，跑马圈地，反观主流媒体，却成了失落的五年，拥有大量优质资源的央视、人民日报、新华社等官媒尽管开发出很多的“爆款”产品，但用人大新闻学院教授宋建武话来说：
  “我们面临着有爆款没用户，有流量没平台的困境。互联网上的主要传播渠道，掌握在商业平台手中。”
  曾几何时，广电系一直是视频行业的国家队，要政策有政策，要资金有资金，要人才有人才，然而，在移动端的冲击下，仿佛一夜之间，这些巨大优势便化为无形，时至今日，全国广电媒体都还未建成一个具有超大规模用户群体的新媒体平台。移动优先，加快媒体融合，建造一个自主可控的新媒体平台成为当务之急。
  “没有一个主流媒体自主可控的平台，就没有主流媒体的一切。我们失去了平台，就失去了话语权，这绝不是一个简单的商业模式之争，而是对于主流舆论把控力的争夺，你可以这样理解，在沉寂了很长一段时间之后，主流媒体终于开始反击了！”宋建武说。
  在一次“央视频”的动员会上，中央广播电视总台台长慎海雄就表示：“把央视频5G新媒体平台建成总台新媒体旗舰，并通过真实权威、生动鲜活、轻松快乐的内容让受众爱不释手，从而与商业化视频终端分庭抗礼，让互联网这个最大变量成为推动我们事业发展的最大增量。”
  冲锋号角已经吹响了，如今，央视频5G新媒体平台箭在弦上，蓄势待发。外界最大的好奇莫过于，这支“国家级旗舰队”将如何入局短视频红海的“中场战事”？
  长久以来，总台的新媒体资源小、滥、散的问题严重，全台有一千多个各类账号，村村点火、户户冒烟，大量资源浪费严重，大量优质内容依然沉睡。
  如何将一团散沙攥成一个拳头。在一次全体大会上，面对总台大量分散的资源，慎海雄就曾经表示：
  “长期以来，总台的内容资源散落在各频道频率、各栏目，此次总台下大力气建设智能化5G新媒体中台，就是要推动内容资源的有效汇聚。总台各频道频率、栏目、节目要有大局意识，将内容资源释放出来，汇聚到5G新媒体中台。”
  
  毫无疑问，央视有大量的优质内容，“央视频”的一个重要任务就是整合激活这些优质资源，为建设好“央视频”，总台给予了“央视频”十大支持政策。
  “单独给予一个产品这么大的支持力度，这在以前是想都不敢想的，由此可见，总台对于办好央视频的决心之大、力度之大。”央视频相关人士说。

  内容上，“央视频”主打“品质”概念，这恰恰是商业平台最大的软肋，一方面，同质化甚至娱乐化、低俗化的短视频产品充斥着市场，另一方面，社会上有品质的短视频内容依然供给不足。总台在长视频方面具备无可比拟的优势，在短视频生产和创作上却存在不足。因此，调动全台投入到高品质短视频的生产创作中，推动原创短视频的供给侧改革，势在必行。总台在短视频创作中兼顾用户对内容偏好、流量偏好的同时，更将承担起价值观、文化、知识传播的重任。

  在产品形态上，“央视频”打破了传统媒体单一的发布形式，是主流媒体中的首个视频社交媒体。将总台既有的视频优势与用户喜爱的社交方式相结合。平台将汇集全国“有品质的短视频内容”。在充分发挥总******家音视频优势基础上，以账号逻辑进一步聚合社会机构和专业及准专业创作者的优质内容，打造独特的“账号森林”体系和传播生态，逐步实现从“做内容”向“做生态”进化。

  在技术上，“央视频”主打时下最热的5G+4K+AI概念，为5G的全面商用提前布局，这是我国第一个建设“大中台”的主流媒体。大中台（5G新媒体平台）+小前台（央视频平台）的设计，全方位统筹协调总台所有节目资源，让每个人、每个栏目、每个频道每时每刻都在参与新媒体内容的创作传播，彻底从技术上、流程上实现内容数据到用户数据的共享分享、互联互通，开创了媒体深度融合的全新模式。
  
  作为国家级主流媒体，中央广播电视总台有几十年视频内容制作和生产的深厚积淀，有数以万计高水平的视频制作专业人才，有众多具有强大知名度和影响力的名主持、名评论员、名记者，同时还与腾讯、华为等顶级互联网机构和技术服务商强强联手，这些都让央视频5G新媒体平台自诞生之日起，就站在了时代的高点。

  在庆祝中华人民共和国成立70周年阅兵式上，央视以“世界一流、历史最好”为目标，为全球电视观众奉献了一道大气磅礴、震撼人心的视听盛宴，尽显大国风采。有人注意到，在天安门广场的直播大屏上，出现了一个鲜为人知的LOGO，“央视频”第一次出现在公众的视野中。此后，阅兵“直播电影”以多种版本走进院线，开创了“直播电影”的全新样态，在电影的结尾，都打上了“央视频”出品的印记，未见其人先闻其声，还未上线的“央视频”打出了先声夺人的第一张牌。
  
  “这不是一个简单意义的内容聚合和视频分发平台，同时也是一个IP创意平台。”央视频相关人士说。

  “眼前一亮、闻之一振、爱不释手”，这是中央广播电视总台台长慎海雄对“央视频”提出的要求。笔者通过多个信息源了解到，“央视频”新媒体平台即将在近期上线，这个备受关注的新平台将如何亮相，让我们拭目以待！
  

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